একটি নতুন ব্যবসা শুরু বা বিদ্যমান একটি প্রসারিত, কিনা অর্থের উত্স খুঁজে বের করা সবসময় ছোট ব্যবসা মালিকের জন্য উদ্বেগ। ক্ষুদ্র, ব্যক্তিগতভাবে অনুষ্ঠিত সংস্থাগুলির তহবিলগুলিতে একই রকম অ্যাক্সেস নেই যা বৃহত্তর, সর্বজনীনভাবে ব্যবসায়িত সংস্থার কাছে উপলব্ধ।
ব্যবসায়ের মালিকের তহবিলের দুটি পছন্দ রয়েছে: ঋণ বা ইকুইটি। ছোট ব্যবসার জন্য তহবিলের প্রাথমিক উত্সগুলি হল মালিকদের কাছ থেকে ব্যাংক, বাণিজ্য ক্রেডিট এবং ইক্যুইটি অবদান।
ঋণের সাথে, ঋণদাতা একটি প্রোমোশরী নোট পায় যা সুদ এবং অর্থ প্রদানের সময়সূচী দিয়ে পরিশোধের শর্তাদি সংজ্ঞায়িত করে, তবে মালিকটি ব্যবসার মালিকানা বজায় রাখে। নেতিবাচক দিক হলো, নির্দিষ্ট তারিখগুলিতে অর্থ প্রদানের ব্যর্থতা ঋণকে ত্বরান্বিত করতে এবং কোম্পানিকে দেউলিয়া হতে বাধ্য করতে পারে।
যদি মালিক কোনও বাইরের বিনিয়োগকারীর কাছ থেকে ইক্যুইটি অবদান গ্রহণ করেন, তবে মালিকানাটির একটি অংশ ছেড়ে দিতে হবে। যদি খুব বেশি ইকুইটি বিক্রি হয় তবে মালিক তার ব্যবসায়ের নিয়ন্ত্রণ হারিয়ে ফেলতে পারে। ভাল খবর হল যে মালিককে বিনিয়োগকারীকে পরিশোধ করতে বাধ্য করা হয় না।
ভাগ্যক্রমে, একটি ছোট ব্যবসার মালিক কোম্পানির জন্য তহবিল বাড়াতে অনেক অপশন আছে।
তহবিলের উত্স কি কি?
ব্যক্তিগত তহবিল
একটি স্টার্টআপ অর্থায়ন বা একটি ক্রমবর্ধমান ব্যবসা সমর্থন করার জন্য ব্যক্তিগত তহবিল ব্যবহার করে প্রতিটি ছোট ব্যবসা মালিক মুখোমুখি একটি পছন্দ। তার নিজের ব্যক্তিগত সম্পদ কতটুকু সে ব্যবসার ঝুঁকি নিতে চায়? যদি উদ্যোগটি ব্যর্থ হয় এবং মালিকের কোন তহবিল থাকে না যা থেকে ফিরে আসে?
অন্যদিকে, মালিক কি বাইরের বিনিয়োগকারীদের সাথে কোম্পানির মালিকানা ভাগ করতে ইচ্ছুক? এর অর্থ হচ্ছে কিছু নিয়ন্ত্রণ ছেড়ে দেওয়া এবং কোম্পানির স্থিতি অন্য লোকেদের কাছে রিপোর্ট করা।
সর্বাধিক বুদ্ধিমান এবং যত্নশীল ব্যবসায়িক মালিক ব্যক্তিগত তহবিলের ব্যবহার এবং ঋণ বা বাইরে বিনিয়োগকারীদের মধ্যে ভারসাম্য বজায় রাখার চেষ্টা করবে। একজন মালিক ব্যক্তিগত সঞ্চয়ের একটি অংশ ব্যবহার করতে পারেন, জীবন বীমা নীতির বিরুদ্ধে ধার নিতে পারেন, বাড়ির ইকুইটি ঋণ বা ব্যক্তিগত ব্যবসায় ঋণের জন্য অনুরোধ করতে পারেন।
ব্যবসা ক্রেডিট কার্ড
এইগুলি অসুরক্ষিত, ক্রেডিট ঘূর্ণায়মান লাইন সাধারণত মালিকের ক্রেডিট স্কোরের উপর ভিত্তি করে। কিছু ক্রেডিট কার্ড কোম্পানি 0 শতাংশ প্রারম্ভিক হার প্রস্তাব করে, সুদ চার্জ শীঘ্রই একটি ব্যয়বহুল স্তর বৃদ্ধি হবে। সর্বাধিক ক্রেডিট সীমা সাধারণত খুব বেশি নয়, তাই আপনাকে ঋণের সীমাবদ্ধতার সীমাবদ্ধতার জন্য অনেক ক্রেডিট কার্ডের জন্য আবেদন করতে হবে। এক নেকড়ে ক্রেডিট কার্ড প্রতি মাসে একটি পেমেন্ট প্রয়োজন, এবং দেরী চার্জ staggeringly খাড়া হতে পারে।
বন্ধু এবং আত্মীয় থেকে ঋণ
স্টার্টআপের জন্য, আত্মীয় এবং বন্ধুদের কাছ থেকে ঋণ প্রায়ই তহবিলগুলির একটি সহজ উৎস। ঋণদাতা এবং ঋণগ্রহীতার মধ্যে একটি সমঝোতা চুক্তির কারণে ঋণ পরিশোধের সময়সূচী নমনীয় হতে পারে। সুদের হার আলোচনাযোগ্য। দুর্ভাগ্যবশত, কখনও কখনও ব্যবসা ব্যর্থ। এটি অসুস্থ অনুভূতি সৃষ্টি করতে পারে, সম্পর্ককে ধ্বংস করে এবং পরিবারকে বরং অপ্রীতিকর করে তুলতে পারে।
বুটস্ট্র্যাপিং
যদি কোনও ব্যবসা ক্রমবর্ধমান হয় এবং মুনাফা অর্জন করে তবে এটি প্রকৃতপক্ষে কোনও বাইরে অর্থোপার্জনের প্রয়োজন হয় না। কোম্পানি অভ্যন্তরীণভাবে তৈরি তহবিলের সাথে তার বৃদ্ধি অর্থায়ন করতে সক্ষম হতে পারে। অনুমোদিত, এই পদ্ধতির কিছু সতর্ক পরিকল্পনা এবং টাইট নগদ প্রবাহ পরিচালনার প্রয়োজন হবে, কিন্তু এটি সর্বোত্তম বিকল্প হতে পারে।
বুটস্ট্র্যাপিংয়ের সাথে মালিক বাইরে ঋণদাতাদের স্থায়ী ঋণ পরিশোধের প্রতিশ্রুতি দেন না এবং কোম্পানির কোনও ইকুইটি সুদ দিতে হয় না। একটি অসুবিধা হল যে বুটস্ট্র্যাপিং ব্যবসাটির আরও দ্রুত বৃদ্ধি রোধ করতে পারে।
স্বল্পমেয়াদী তহবিল জন্য উত্স কি কি?
ব্যাংক ঋণ এবং ঋণের রিভলভিং লাইন
ব্যাংক ঋণ ভাল ক্রেডিট এবং ডকুমেন্টেশন অনেক প্রয়োজন। একটি ব্যাংক কমপক্ষে তিন বছর মূল্যের কোম্পানী এবং ব্যক্তিগত আর্থিক বিবৃতি, ট্যাক্স রিটার্ন এবং একটি ব্যবসায়িক পরিকল্পনা সম্পর্কে জিজ্ঞাসা করবে এবং এমনকি ব্যক্তিগত গ্যারান্টির জন্যও অনুরোধ করবে। অনুমোদন প্রক্রিয়া কয়েক মাস সময় লাগতে পারে।
তহবিলের উদ্দেশ্য অনুসারে ঋণগুলি 30 দিনের মতো বা কয়েক বছর পর্যন্ত স্বল্পমেয়াদী হতে পারে। সুদের হার বর্তমান প্রধান হারের উপরে কয়েকটি পয়েন্ট হবে। ব্যাংক ঋণ সাধারণত অন্যান্য ধরনের সম্পদ-ভিত্তিক অর্থায়ন তুলনায় কম হার থাকে, কিন্তু ব্যাংকগুলির অনেক কঠোর ক্রেডিট প্রয়োজনীয়তা রয়েছে।
ব্যাংক ঋণ অ্যাকাউন্ট receivable এবং জায় বৃদ্ধি বৃদ্ধির জন্য ব্যবহার করা যেতে পারে। তারা সাধারণত অন্তর্নিহিত সম্পদ দ্বারা সুরক্ষিত হয়। অসুরক্ষিত ঋণ শুধুমাত্র ঋণের ইতিহাস এবং একটি শক্তিশালী ভারসাম্য শীট কয়েক বছর পরে দেওয়া হয়। ব্যক্তিগত গ্যারান্টি থেকে মুক্তি পেতে সহজ নয়। ব্যাংকগুলি পছন্দ করে যে মালিকদের সর্বদা তাদের নিজস্ব ব্যক্তিগত সম্পদ ঝুঁকির মধ্যে থাকে এবং ব্যবসাটি উত্সাহিত হলে তারা দূরে সরে যেতে চায় না।
সম্প্রদায়গুলি কাজ করে এবং স্থানীয় ঋণের অবস্থার আরও বেশি জ্ঞানের কারণে ছোট ব্যাংকগুলি কখনও কখনও আরো আকর্ষণীয় বিকল্প। তারা ঋণদাতাদের আরও ভাল সুযোগ দেয় যারা ঋণগ্রহীতার চরিত্রের উপর বেশি জোর দেয় এবং আর্থিক বিবৃতি এবং ক্রেডিট স্কোরের উপর বেশি কিছু না দেয়।
সরবরাহকারী ক্রেডিট শর্তাবলী
ব্যবসায় থেকে ব্যবসা ক্রেডিট ব্যবসা-থেকে-ব্যবসা লেনদেনের জন্য অর্থায়ন একটি প্রধান উৎস। এটি ব্যক্তিগত ঋণ এবং ব্যয়বহুল ক্রেডিট কার্ড ঘূর্ণমান ক্রেডিট। বিক্রেতা একটি ক্রেতার ক্রেডিট বাড়ানোর সম্ভাবনা বেশি কারণ তারা একটি নতুন গ্রাহক অর্জন করছে যা আশাবাদী হয়ে উঠবে।
ক্রেতাদের কাছে তাদের পণ্যগুলির বিক্রয়ের উপর ভাল লাভ করার কারণে বিক্রেতারা শুরুতে শর্ট-টার্ম ক্রেডিট দেওয়ার জন্য আরও বেশি আগ্রহী। সরবরাহকারীর ক্রেডিট প্রয়োজনীয়তাগুলি ব্যাংক এবং অন্যান্য ধরণের ঋণদাতাদের চেয়ে কম কঠোর।
বাণিজ্যিক ফাইন্যান্স কোম্পানি
বাণিজ্যিক অর্থ সংস্থাগুলি যৌথ হিসাবে একটি কোম্পানির অ্যাকাউন্টগুলি গ্রহণযোগ্য এবং জায় ব্যবহার করে ঋণ করে। এই ঋণ সাধারণত দ্রুত অনুমোদন পেতে, কিন্তু সুদের হার ব্যাংক ঋণ তুলনায় অনেক বেশী। এই ধরনের ঋণদাতারা সাধারণত তালিকা মূল্যের 50 শতাংশ পর্যন্ত এবং ঋণ প্রাপ্তির ব্যালেন্সগুলির 80 শতাংশেরও বেশি ঋণ অগ্রগতি করে।
Receivables অর্থায়নের আরেকটি বিকল্প factoring হয়। অর্থায়ন এই ধরনের, অ্যাকাউন্ট receivable একটি বাণিজ্যিক ফ্যাক্টরিং কোম্পানী বিক্রি হয়। অ্যাকাউন্ট মালিকানা ফ্যাক্টর পাস। এই অগ্রগতি আশ্রয় বা আশ্রয় ছাড়া হয়। রিক্সার অর্থ অর্থ সংস্থাটি প্রাপককে কিনে নেয়, কিন্তু যদি বাধ্যতামূলক পণ্যদ্রব্য বিতর্ক দাবি করে তবে প্রাপকরা কোম্পানির কাছে ফিরে যায়। আশ্রয়ের অর্থ ছাড়া অর্থ সংস্থাটি কোন শর্ত ছাড়াই প্রাপ্তিগুলি কিনে নেয়।
ফ্যাক্টরিং ধীর-প্রদায়ক চালান অর্থায়ন করার একটি উপায়। ফ্যাক্টরির একটি সুবিধা হল এটি মালিকের ক্রেডিট পরিবর্তে গ্রাহকদের ক্রেডিটযোগ্যতার উপর নির্ভর করে। ব্যাংকগুলি স্টারার ক্রেডিট স্কোরের চেয়ে কম মালিকদের গ্রহণ করার চেয়ে কম বাণিজ্যিক অর্থ সংস্থাগুলি বেশি।
Receivables অর্থায়ন স্বল্পমেয়াদী নগদ চাহিদা দ্রুত সমাধান হতে পারে। যত বেশি ডকুমেন্টেশন প্রয়োজন নেই এবং ঋণদাতাদের তিন বছরের আর্থিক বিবৃতি এবং ট্যাক্স রিটার্নের প্রয়োজন নেই। ছয় মাসের জন্য ব্যবসা হচ্ছে সাধারণত যথেষ্ট ভাল।
অর্থ লং টার্ম সোর্স কি?
সরঞ্জাম leases
ঋণগ্রহীতা ঋণের বাজারগুলিতে সীমিত অ্যাক্সেসের সময় অর্থোপার্জনের একটি গুরুত্বপূর্ণ উৎস। একটি ইজারা নগদ রক্ষণাবেক্ষণ করে যা অন্যথায় স্বাভাবিক ব্যবসায়িক ব্যয় এবং অর্থায়ন বৃদ্ধির জন্য ব্যবহার করা যেতে পারে। পেমেন্ট সংশোধন করা হয়, যা বাজেট সহজ করে তোলে।
লিজিং সরঞ্জাম পরিবর্তনশীল প্রযুক্তির সাথে আপ টু ডেট থাকার একটি ব্যবসা সক্রিয় করে।যখন লিজ আপ হয়, সরঞ্জাম চালু এবং নতুন মডেল প্রতিস্থাপিত হয়। এটি যন্ত্রপাতি কেনার ঝামেলাটি দূর করে এবং পরে এটি পুনরায় বিক্রয় করার চেষ্টা করে।
অ্যাকাউন্টিংয়ের নিয়মগুলির কারণে, একটি লিজ একটি কোম্পানির ব্যালেন্স শীটে প্রদর্শিত হয় না। মাসিক লিজ পেমেন্ট একটি ব্যবসায়িক ব্যয় হিসাবে বিবেচনা করা হয়, দীর্ঘমেয়াদী ঋণ বাধ্যবাধকতা নয়। এটি তার ইক্যুইটি বেস অনুপাত একটি ব্যবসা কম ঋণ আছে যে চেহারা দেয়।
ছোট ব্যবসা প্রশাসন গ্যারান্টিযুক্ত ঋণ
এসবিএ থেকে ঋণ দীর্ঘ পরিশোধের মেয়াদ এবং আকর্ষণীয় সুদের হার আছে। অসুবিধাগুলি হল তারা প্রচুর পরিমাণে ডকুমেন্টেশন প্রয়োজন এবং অনুমোদনের জন্য দীর্ঘ সময় নেয়। ব্যাংকগুলি এই ঋণগুলি করতে চায় কারণ তারা এসবিএ দ্বারা নিশ্চিত হয়, তাই ব্যাংকগুলি মূলত কোনও ঝুঁকি থাকে না। এসবিএ ঋণগুলি কাজের মূলধন, সরঞ্জাম কিনে এবং উচ্চ ঋণের ক্রেডিট কার্ডের মতো অন্যান্য ঋণগুলি পুনঃনামকরণের জন্য ব্যবহার করা যেতে পারে।
এসবিএ ঋণগুলির একটি গুরুত্বপূর্ণ সুবিধা হল উপযুক্ত পরিশোধের অর্থ যা ব্যবসার নগদ প্রবাহকে টানতে দেয় না। এসবিএ রিয়েল এস্টেটের জন্য ২5 বছর পরিশোধ, সরঞ্জাম কেনার জন্য 10 বছর এবং সাধারণ কাজের রাজধানী হিসাবে ব্যবহৃত ঋণের জন্য সাত বছর পর্যন্ত প্রদান করে।
ইক্যুইটি উত্থাপন করার জন্য উত্স কি?
ভেনচার ক্যাপিটাল
ভেনচার ক্যাপিটালটি এমন একটি ব্যবসার জন্য অর্থায়ন করার একটি দুর্দান্ত উৎস হতে পারে যা উচ্চ লাভজনক মার্জিনগুলির জন্য একটি সম্ভাব্য নতুন পণ্য সরবরাহ করে। ভেনচার পুঁজিপতি দ্রুত বিনিয়োগের মতো বিনিয়োগ করতে চান যাতে তারা হয় কোম্পানিটিকে জনসাধারণের কাছে নিতে পারে অথবা লাভের জন্য অন্য বিনিয়োগকারীদের কাছে তাদের ইক্যুইটি সুদ বিক্রি করতে পারে।
একটি উদ্যোগ মূলধন দৃঢ় থেকে অনুমোদন পেয়ে কুখ্যাতি কঠিন। অনেক উদ্যোক্তারা কয়েক মাস উপস্থাপনাগুলি নির্বাণ করে এবং পিচ তৈরি করে, কেবল ঘোষণাগুলি গ্রহণ করে। একটি venture পুঁজি বিনিয়োগ আকৃষ্ট করার মতভেদ খুব কম।
ভেনচার পুঁজিবাদীদের সঙ্গে মোকাবিলা করার আরেকটি নেতিবাচক দিক হ'ল নিয়ন্ত্রণের ক্ষতি। মূল মালিকদের তাদের মালিকানা একটি গুরুত্বপূর্ণ অংশ ভেন্যুর মূলধন দৃঢ় দিতে হবে। ভেনচার ক্যাপিটাল ফার্মের অংশীদাররা কিভাবে ব্যবসা চালাতে পারে এবং মালিকদের চেয়ে গুরুত্বপূর্ণ সিদ্ধান্ত নেওয়ার আরও বেশি দক্ষতা সম্পর্কে আরও ইনপুট থাকতে পারে।
অ্যাঞ্জেল ইনভেস্টরস
দেবদূত বিনিয়োগকারীদের startups জন্য তহবিলের একটি উৎস হতে পারে। তারা তাদের বিনিয়োগের উপর ফেরত পাওয়ার চেয়ে ব্যবসায় সফল হওয়ার আরও বেশি অনুপ্রেরণা লাভ করে, ভেনচার পুঁজিবাদীদের বিপরীতে, যারা কেবলমাত্র আর্থিক রিটার্নে আগ্রহী। অ্যাঞ্জেল বিনিয়োগকারীরা ব্যবসার কার্যকারিতা পরিবর্তে উদ্যোক্তাদের উপর তাদের আশা রাখে।
দেবদূত বিনিয়োগকারীদের থেকে শর্ত অন্যান্য ঋণদাতাদের তুলনায় আরো অনুকূল। তারা সমৃদ্ধ ব্যক্তি যারা ঝুঁকি নিতে এবং বিনিয়োগ ব্যর্থ হলে ক্ষতির সামর্থ্য বহন করতে পারে। ব্যবসা বৃদ্ধি এবং তার বাজার বিকাশ যখন অ্যাঞ্জেল বিনিয়োগকারীদের venture পুঁজিপতি বেশী ধৈর্য আছে।
ক্রাউডফান্ডিং
আপনার প্রশ্ন যদি "আমি একটি স্টার্টআপ ব্যবসা কিভাবে অর্থ উপার্জন করতে পারি?" তারপর crowdfunding উত্তর হতে পারে। গত কয়েক বছরে ভিড়ফান্ডিং তহবিলের জনপ্রিয় উত্স হয়ে উঠেছে। এটি এমন উদ্যোক্তাদের জন্য স্টার্টআপগুলির জন্য একটি ভাল সম্পদ, যাদের একটি প্রতিষ্ঠিত ট্র্যাক রেকর্ড নেই তবে নতুন বিনিয়োগকারী পণ্য বা ধারনা যা সম্ভাব্য বিনিয়োগকারীদের আকর্ষণ করতে পারে। ভিড়ফুন্ডিংয়ের মাধ্যমে পাওয়া বিনিয়োগকারীরা ব্যাংকের মালিকের ব্যক্তিগত আর্থিক তথ্যটি দেখেন না।
ভিড়ফুন্ড বিনিয়োগকারীদের কাছ থেকে তহবিল আকর্ষণ করা আপনার নতুন এবং সৃজনশীল পণ্যের জন্য সমর্থন তুলে ধরার একটি প্রচারাভিযান এবং এটি একটি অবিচলিত প্রক্রিয়া। ক্রাউডফান্ড বিনিয়োগকারীরা প্রায়ই ব্যবসার মালিকানা পায় না বরং পরিবর্তে কোম্পানির কাছ থেকে একটি উপহার পান। এই উপহারটি নতুন পণ্যটির প্রাথমিক সংস্করণ হতে পারে বা ব্যবসার জন্য ক্রেডিটগুলিতে উল্লেখ করা তাদের নাম পেতে পারে।
অন্যান্য ধরনের ভিড়ফুন্ডিংয়ের মধ্যে ঋণ বা বিনিয়োগকারীদের ব্যবসার মালিকানা অংশ গ্রহণ করে। ক্রাউডফান্ড প্রচারাভিযানগুলি সাধারণত বড় বিনিয়োগকারীদের অবস্থান গ্রহণ করে কয়েকজন বিনিয়োগকারীর পরিবর্তে ছোট অবদান রাখার জন্য অসংখ্য ব্যক্তি তৈরি করে।
ছোট ব্যবসার জন্য তহবিলের প্রাথমিক উৎসগুলি ব্যাংক ঋণ এবং ক্রেডিট লাইন, সরবরাহকারীদের কাছ থেকে বাণিজ্য ক্রেডিট এবং মালিকদের এবং শেয়ারহোল্ডারদের কাছ থেকে ঋণ। ছোট ব্যবসার জন্য সবচেয়ে ক্রেডিট স্বল্পমেয়াদী হয়। ছোট ব্যবসার মালিকদের ঋণের নিজস্ব মতামত এবং তারা যে ব্যবসা ছেড়ে দিতে ইচ্ছুক তা কতটা ইক্যুইটি সমন্বয় করতে হবে।
